버티브 홀딩스(VRT) : 냉각·공조 시스템 성장 전망
오늘의 기업은 바로 [버티브 홀딩스(NYSE : VRT)] 입니다.
AI 산업에 맞물려 빅테크 기업들의 AI 데이터 센터 구축과 전력 공급을 위한 에너지 생산 시설 건설로 전력, 열 관리 등의 인프라 시설 관련된 기업들의 주가가 심상치 않은데요!
그 중 단연 독보적인 냉각 및 공조 시스템 비즈니스로 유명해진 버티브 홀딩스를 포스팅해보겠습니다!
기업 개요 및 연혁
VRT 개요
VERTIV HOLDINGS (VRT)는 데이터 센터, 통신 네트워크, 상업 및 산업 시설에 필수적인 인프라 솔루션을 제공하는 글로벌 리더입니다. 본사는 오하이오주 콜럼버스에 위치해 있으며, VRT는 전력, 열 관리, IT 및 관리 시스템을 포함한 다양한 제품과 서비스를 제공하여 중요한 애플리케이션의 안정성과 효율성을 보장합니다.
VRT 연혁
VERTIV는 2016년 에머슨 일렉트릭 컴퍼니(Emerson Electric Company)로부터 독립하여 설립되었습니다. 이후 다양한 인수와 합병을 통해 사업을 확장하며, 2020년에는 스페셜 퍼포스 어퀴지션 컴퍼니(SPAC)와 합병하여 뉴욕 증권거래소(NYSE)에 상장되었습니다. VRT는 지속적으로 데이터 센터 및 통신 네트워크 인프라 솔루션을 혁신하고 있습니다.
제품 및 서비스
■ 전력 솔루션
- UPS 시스템: 중단 없는 전력 공급을 위한 솔루션으로, 데이터 센터와 산업 시설에서 중요 데이터를 보호합니다.
- 전력 배분 장치(PDU): 전력 분배와 관리가 가능한 장치로, 효율적인 전력 사용을 돕습니다.
- 스위치기어: 전력 시스템의 안전성과 안정성을 보장하는 핵심 장치입니다.
■ 열 관리 솔루션
- 냉각 시스템: 데이터 센터와 기타 상업 시설에서 열 관리를 위한 고효율 냉각 시스템을 제공합니다.
- 공조 장치: IT 장비의 온도 관리를 위한 공조 솔루션을 제공합니다.
■ IT 및 관리 시스템
- 모니터링 시스템: 실시간으로 전력 및 환경 데이터를 모니터링하여 효율적인 관리를 지원합니다.
- 인프라 관리 소프트웨어: 데이터 센터의 효율성과 가용성을 극대화하는 소프트웨어 솔루션을 제공합니다.
■ 서비스 및 지원
- 설치 및 유지보수 서비스: 전문 기술자가 전력 및 열 관리 시스템의 설치와 유지보수를 지원합니다.
- 컨설팅 서비스: 고객의 요구에 맞춘 최적의 인프라 솔루션을 제공하기 위한 컨설팅 서비스를 제공합니다.
경쟁 기업 분석
■ VRT 경쟁기업 분석
재무 분석
■ 손익계산서
아래 손익계산서 표와 같이 꾸준한 매출 성장세를 기반으로 주가 상승을 동반하고 있습니다.
영업이익률 14%와 순이익률 6%는 VRT 만의 매력적인 포인트라고 할 수 있습니다.
■ 재무제표
2016년 에머슨 기업으로부터 분사하여 꾸준한 현금성자산을 확보하고 있습니다.
비록 24년 1분기 다소 높은 부채를 기로하고 있으나, 이연수익의 증가로 확인할 수 있었습니다.
■ 현금흐름표
VRT 기업은 23년부터 영업활동을 통해 꾸준히 현금을 창출하고 있는 상황입니다.
또한 R&D 투자를 통해 미래 성장에 대한 목표를 세우고 꾸준히 앞으로 나아가고 있습니다.
■ 투자지표
아래 투자지표와 같이 PER과 PBR은 최근들어 주목받으며 주가가 다소 과대평가 되어 있는 상황입니다.
AI 산업 연관성 및 향후 전망
■ AI 사업과 VRT의 관련성
AI 사업의 확장은 데이터 센터의 수요 증가를 가져오고 있으며, 이는 VRT의 주요 시장 중 하나입니다. AI 기술은 막대한 데이터를 처리해야 하므로 데이터 센터의 전력 및 열 관리 솔루션이 필수적입니다. 예를 들어, AI 연구 및 개발을 위한 고성능 컴퓨팅(HPC) 시설에는 VRT의 UPS 시스템과 냉각 시스템이 중요한 역할을 합니다.
■ 재생에너지 산업과 VRT의 관련성
재생에너지 산업의 성장은 VRT의 전력 관리 솔루션에 대한 수요를 증가시킵니다. 재생에너지 설비는 안정적인 전력 공급이 필수적이며, VRT의 UPS 시스템과 스위치 기어는 이러한 요구를 충족시킵니다. 특히, VRT는 태양광 및 풍력 발전소와 같은 재생에너지 시설에서의 전력 관리와 효율성을 극대화하는 솔루션을 제공하고 있습니다.
■ 전문 애널리스트 리포트 및 뉴스 근거
최근 애널리스트 리포트에 따르면, VRT는 데이터 센터 및 통신 네트워크 인프라의 지속적인 확장으로 인해 향후 몇 년간 안정적인 성장세를 유지할 것으로 전망됩니다. 또한, 재생에너지와 AI 기술의 발전은 VRT의 솔루션 수요를 더욱 증가시킬 것으로 예상됩니다.
미래 투자 방향성
■ 데이터 센터 투자
VRT는 데이터 센터 인프라 확장을 위해 상당한 투자를 계획하고 있습니다. 이는 AI 및 클라우드 컴퓨팅의 성장에 따라 데이터 센터의 수요가 급증하고 있기 때문입니다. VRT는 최신 기술을 적용한 고효율 전력 및 열 관리 솔루션을 통해 시장에서의 경쟁력을 강화하고 있습니다.
■ 재생에너지 프로젝트
VRT는 재생에너지 프로젝트에도 적극적으로 투자하고 있습니다. 특히, 태양광 및 풍력 발전소의 전력 관리 솔루션 개발에 주력하고 있으며, 이는 지속 가능한 에너지 인프라 구축에 기여하고 있습니다. VRT는 이러한 프로젝트를 통해 재생에너지 시장에서의 입지를 확대하고 있습니다.
■ 기술 혁신 및 R&D 투자
VRT는 기술 혁신과 연구 개발(R&D)에 대한 지속적인 투자를 통해 제품 포트폴리오를 강화하고 있습니다. 이는 최신 기술을 적용한 솔루션 개발과 시장에서의 경쟁력 유지를 위해 중요합니다. VRT는 스마트 그리드, 에너지 저장 시스템 등 신기술 분야에도 투자하고 있습니다.
결론
VERTIV HOLDINGS (VRT)는 데이터 센터와 재생에너지 산업의 필수 인프라 솔루션을 제공하는 선도 기업으로, 향후 성장 가능성이 매우 높습니다. AI 및 재생에너지 산업의 확장은 VRT의 전력 및 열 관리 솔루션에 대한 수요를 증가시킬 것으로 예상됩니다. 따라서 VRT는 안정적인 장기 투자를 고려하는 투자자들에게 유망한 선택이 될 수 있습니다.
